Credit to Deposit RatioCD Ratio
कर्जा–निक्षेप अनुपात
Also called Credit-Deposit Ratio, Loan to Deposit Ratio, LDR
Formula
CD ratio = Total loans and advances / (Total deposits + eligible debentures + foreign currency borrowing of 1 year or more + NRB refinance) × 100
- Numerator
- Total loans and advances (credit)
- Denominator
- Total deposits excluding interbank deposits, plus eligible debentures, long-term foreign currency borrowing and NRB refinance
NRB limit: Maximum 90% (Class A, B and C institutions), on monthly average
NRB Unified Directive 2082, Directive 5, point 6(6) and 6(7) · applies from . Limits change with each monetary policy and directive, so check the latest notice before the exam.
The ratio of a bank's total loans and advances to its total deposits. NRB caps it to stop banks lending out more than a safe share of their deposit base.
What the value tells you
A higher ratio means the bank has lent out more of its funds and has less liquidity; a low ratio means idle funds and weaker earnings. Above 90% the bank breaches NRB's limit.
Explained
The CD ratio is set in Directive 5 (risk management), point 6(6) of the NRB Unified Directive and applies to Class A, B and C institutions.
What counts as deposit: besides deposits, a bank may count debentures other than those designated as part of the capital fund, foreign currency borrowing of one year or more, and refinance received from NRB. Interbank deposits (money another BFI places with the bank) are excluded.
Monitoring and penalty:
- NRB monitors the ratio daily.
- Compliance is judged on the monthly average of every working day from the 1st to the last day of the month.
- If the monthly average exceeds the limit, the supervision department charges a penalty at the bank rate on the excess loan amount: (monthly average loans − amount allowed at 90%) × bank rate / 100 / 12.
- Since 2079 Poush 1, institutions whose net liquid assets to total deposit ratio is 22% or more are exempt from this penalty.
The CD ratio replaced the older CCD ratio, and banks above the limit had to bring it down by end of Asar 2079.
Example
Loans Rs 90 billion, deposits Rs 95 billion, eligible debentures Rs 3 billion and NRB refinance Rs 2 billion: CD ratio = 90 / (95 + 3 + 2) × 100 = 90%, exactly at the cap, so the bank cannot expand lending without new deposits.
In Nepal
When banks hit the 90% ceiling, Nepal sees a lending squeeze and a deposit rate war; when deposits grow faster than credit, the ratio falls and excess liquidity builds up.
बैंकको कुल कर्जा सापट र कुल निक्षेपबीचको अनुपात। निक्षेपको सुरक्षित हिस्साभन्दा बढी कर्जा प्रवाह नहोस् भनी राष्ट्र बैंकले यसको अधिकतम सीमा तोकेको छ।
अनुपातले के देखाउँछ
अनुपात बढी हुनु भनेको बैंकले आफ्नो स्रोतको धेरै भाग कर्जामा लगाएको र तरलता कम भएको हो; कम अनुपातले निष्क्रिय रकम र कम आम्दानी देखाउँछ। ९० प्रतिशत नाघे राष्ट्र बैंकको सीमा उल्लङ्घन हुन्छ।
व्याख्या
कर्जा–निक्षेप अनुपात राष्ट्र बैंकको एकीकृत निर्देशनको इ.प्रा. निर्देशन नं. ५ (जोखिम व्यवस्थापन) को बुँदा ६(६) मा तोकिएको छ र क, ख र ग वर्गका संस्थामा लागू हुन्छ।
निक्षेपमा गणना हुने: निक्षेपका अतिरिक्त पुँजीकोषको अंगका रूपमा नरहेका ऋणपत्र, एक वर्ष वा बढी अवधिको विदेशी मुद्रा ऋण र राष्ट्र बैंकबाट प्राप्त पुनरकर्जा। अन्तरबैंक निक्षेप गणना गर्न पाइँदैन।
अनुगमन र हर्जाना:
- अनुपातको अनुगमन दैनिक हुन्छ।
- महिनाको १ गतेदेखि मसान्तसम्मका प्रत्येक कार्यदिनको मासिक औसत का आधारमा पालना हेरिन्छ।
- मासिक औसत सीमा नाघेमा सुपरिवेक्षण विभागले बढी भएको कर्जामा बैंक दरको आधारमा हर्जाना लगाउँछ: (मासिक औसत कर्जा − ९० प्रतिशतले हुने रकम) × बैंक दर / १०० / १२।
- २०७९ पुस १ देखि खुद तरल सम्पत्ति र कुल निक्षेपको अनुपात २२ प्रतिशत वा बढी भएका संस्थालाई यो हर्जाना लाग्दैन।
कर्जा–निक्षेप अनुपातले पुरानो CCD अनुपातलाई प्रतिस्थापन गरेको हो र सीमाभन्दा बढी भएका संस्थाले २०७९ असार मसान्तभित्र सीमामा ल्याउनुपर्थ्यो।
उदाहरण
कर्जा रु ९० अर्ब, निक्षेप रु ९५ अर्ब, योग्य ऋणपत्र रु ३ अर्ब र राष्ट्र बैंकको पुनरकर्जा रु २ अर्ब भए कर्जा–निक्षेप अनुपात = ९० / (९५ + ३ + २) × १०० = ९० प्रतिशत; सीमामै पुगेकाले नयाँ निक्षेपबिना कर्जा बढाउन मिल्दैन।
नेपालमा
बैंकहरू ९० प्रतिशत सीमामा पुग्दा कर्जा प्रवाह रोकिन्छ र निक्षेप ब्याजदरमा प्रतिस्पर्धा बढ्छ; कर्जाभन्दा निक्षेप छिटो बढ्दा अनुपात घट्छ र अधिक तरलता थुप्रिन्छ।
Related
Sources
- NRB Unified Directive 2082 (A, B and C class), Directive 5Nepal Rastra Bank
- CD ratio, CRR and SLR Explained (video)Video
In the syllabus: V3, NBL/RBB/ADBL L4 III 1.3
Updated