Institutional and Individual Deposit

Why the distinction matters Individual deposits are many, small and stable. Institutional deposits are large, rate-sensitive and can be withdrawn in bulk, which creates liquidity and concentration risk.

NRB rules (Unified Directives 15 and 16)

• Concentration cap: a BFI may take institutional deposits from any single firm, company or organisation only up to a fixed share of its total deposits.
• Sector cap: deposits of government bodies and corporations, public limited companies, saving and credit cooperatives and funds under them together may not exceed a fixed share of total deposits.
• Tenure: the minimum fixed deposit tenure is longer for institutions than for individuals, and institutional fixed deposits cannot be paid out prematurely before six months.
• Account type: only natural persons and non-profit bodies may open saving accounts; companies use current, call or fixed accounts.
• Deposit insurance: covers only natural persons' saving and fixed deposits.
• No extra benefits: no fee, commission or other benefit beyond the coupon rate may be given to any depositor, which stops banks from luring institutional deposits with side payments.

किन फरक गरिन्छ व्यक्तिगत निक्षेप धेरै, साना र स्थिर हुन्छन्। संस्थागत निक्षेप ठूलो, ब्याजदरप्रति संवेदनशील र एकैपटक झिकिन सक्ने हुँदा तरलता र केन्द्रीकरण जोखिम बढाउँछन्।

राष्ट्र बैंकका नियम (एकीकृत निर्देशन नं. १५ र १६)

• केन्द्रीकरण सीमा: कुनै एक फर्म, कम्पनी वा संस्थाबाट कुल निक्षेपको तोकिएको अंशसम्म मात्र संस्थागत निक्षेप लिन पाइन्छ।
• क्षेत्रगत सीमा: सरकारी संस्था तथा संस्थान, पब्लिक लिमिटेड कम्पनी, बचत तथा ऋण सहकारी र तिनका कोषको निक्षेप मिलाएर कुल निक्षेपको तोकिएको अंशभन्दा बढी हुन पाउँदैन।
• अवधि: संस्थागत मुद्दतीको न्यूनतम अवधि व्यक्तिगतभन्दा लामो छ र संस्थागत मुद्दती छ महिना नपुगी भुक्तानी गर्न पाइँदैन।
• खाताको प्रकार: बचत खाता प्राकृतिक व्यक्ति र नाफा नकमाउने संस्थाले मात्र खोल्न पाउँछन्; कम्पनीले चल्ती, कल वा मुद्दती खाता प्रयोग गर्छन्।
• निक्षेप सुरक्षण: प्राकृतिक व्यक्तिका बचत र मुद्दती निक्षेपमा मात्र।
• थप सुविधा निषेध: कुपन दरबाहेक कुनै शुल्क, कमिसन वा सुविधा कुनै निक्षेपकर्तालाई दिन पाइँदैन, जसले बैंकलाई अतिरिक्त भुक्तानी गरेर संस्थागत निक्षेप तान्नबाट रोक्छ।